請問各位，目前手上有43萬美金的閒置資金，私人銀行給的建議是：
1.取得專業經理人資格，融資80萬瑞朗，利率1.5%。
2.瑞朗換成美金，購買公司債，例如匯豐，利率5%左右。
3.這樣算下來一年可以有12%的報酬。
4.風險在於瑞朗美金的匯率，融資1.5%可能會變高，公司債的價格波動。
5.銀行端是說上述風險在這個時機點都是偏小的。
不知道上述的操作是否可行？
另外今天有另一家境外的私銀聯繫我，告知說上述的操作非常普遍，他們
的做法還會加上購買壽險，這樣還有傳承的效果。

既然最終要以美金交易，為什麼要借CHF再換回? 是想避險?瑞士目前跟美國問題很大，國內經濟不太優，利率遠低於美而FED大概率會降息一點點，CHFUSD本就>1，USD恐會再弱就算FED大降息，雙方利差還是頗大SNB利率都到0了，甚至有回到負值的風聲，為何1.5會上升?不知道12%怎麼來的，特別是美國現在蠟燭兩頭燒的情況公司債真的有那麼大可能因預期降息而提升價格嗎在現在這種總經環境，就算有獲利，小心這樣操作讓獲利被走強的CHF吃掉*除非你是打算把CHF債務swap

樓上 他的12%是因為融資啊 借瑞郎我猜是因為利率低在批踢踢很難問到什麼專業的回答的借美金怎可能只有1.5%利率 樓上都沒看懂原文描述吧

銀行賺爽爽 風險你來擔 在銀行買債券先被吃一堆價差

0050+56+713就賺爛了!還要搞融資???

真要這個操作自己在ib做也行，成本省一大堆。還買壽險… 再削一筆最重要的 萬一 匯豐倒掉的風險也不說，說風險小如果錯了也不會賠你。

12%是債券套娃來的吧，台灣也不少人借台幣做吧

看不出來單次操作怎麼到12%，套娃的話，銀行包賺，原po擔大風險。專業經理人受保護程度低

@sanfan 1.5又不是USD利率...我是指CHF利率因為SNB利率=0，瑞士目前國內，故不懂為何1.5可能會上升^經濟不算好

利率沒有一定能預測的，就還是有可能會漲吧。

我是說借瑞郎才有1.5利率 借美金利率比較高 所以借瑞郎只是回答你為什麼要借瑞郎的問題 顯然是想賺不同幣別利差

...我的疑問是來自不懂這可能因小失大的操作，為何要挑CHF?所以才寫了CHF目前的隱憂，或許賺利差，但匯損風險不小

是PI專業投資人? CHF 的話1.5%太高了匯豐私銀瑞郎目前應該是1.15%左右CHF就carry trade啦 日幣近年波動太大 升息趨勢明顯但你要疊到12% 我不認為風險小 利差5%-1.5% 你至少要槓桿三倍匯率波動就是放大三倍起跳借你錢賺錢 賣你公司債賺錢 賣壽險再賺錢 一魚三吃

哈 你要能預測會有匯損那直接買外匯就好了 這叫做風險有報酬就有風險 看你要不要承受的問題而已但我感覺原po也大概知道有些什麼風險了

我現在開始對瑞朗匯率風險比較擔心，所以可能會縮手

不是不能做 是三倍其實有點高 記得還要考慮睡的問題個人的話盈虧互抵限制不少 跨年就不行

我也只看到一魚三吃 而已+1 只是加上一條牛剝三層皮

換匯也賺 大家少算了我們一堆也有在玩啦 但是因為房地產借台幣 池子大 好周轉

前陣子換美金的應該都賺了吧