今年大盤一路走空
也越來越多人開始關注放空工具
其中50反1是一個我很喜歡的工具
在這邊大概講一下他的優缺點
以及我為什麼選擇使用
先講缺點
首先最多人關注的
50反1會扣血
在閒聊中
我發現多數人都對所謂50反1會扣血這件事情
只知道有這回事
但卻不知道原理因而妖魔化
變成只要講到你投資50反好像就是傻子一樣
我只能說虧錢的才是傻子
那50反一到底有沒有扣血
有!但不是你想的那樣一回事
50反一基本是追蹤指期空單而不是真正0050的反向工具
他是追蹤每日的漲跌
而不是真正完全定錨指數反饋
所謂會扣血
其實是除權息的緣故
那到底怎麼扣法?
以下我舉例
年初萬八時
50反大概是5元
第一波殺到國安進場時13850
50反大概是6.3元
後續反彈到15475
卻又殺到13500左右
才殺回原來的6.3元
然後很多人就說
幹 50反爛死了
讓我多虧了幾百點
但事實其實不是這樣的
因為台股從原本13850反彈到15475
並不是反彈了1625點
而是反彈了將近2000點
這中間的差額是來自7-8月除權季加權指數的滅失
因此從這次波段高點要跌掉2000點
直到13500其實才是上一次國安進場時的位階
而這個問題其實期指也有
遇到除權息時
每個月都會有轉倉的指數價差
但話說回來
50反的確不適合幾年以上的長期投資
因為台股長期而言 還是走向填息趨勢
因此除非你確定中短期台股會走空
不然你放個幾年 會發現明明差不多的位階
但卻損失了不少除權息的點數
但中短期持有
並無所謂自動扣血的問題
他就是單純追蹤漲跌罷了
尤其現在已經過了除權息
接下來的時間都不會再多扣了
講完缺點講優點
那50反的優點在哪裡
主要是可以分批小額波段多次投入
我個人就是從萬七往下後
每天買個5-10張
最多時大概有250-300張
直到今天獲利大概3X萬
報酬率沒有很高
但今年我個人的認知是有賺就好
不能期望要賺多少
對比期指
操作期指比操作50反困難許多
首先期指就算只是小台
分次投入個5-8台
一日損益也可以到達10萬
對於很多人來說
這個每日損益太大
而且波段操作期指
到了每月轉倉
其實很多人都對轉倉有困難
期指的轉倉
有時候並不這麼直觀
你會對點數價差還有損益感到猶豫 困惑
需要克服心理壓力
(轉倉時你需要先平倉
損益就進來了
紅的損益有時候覺得是好兆頭 看了舒服
捨不得讓他消失
綠的損益有時候平掉又覺得不爽不舒服)
而且最重要的是!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!
操作期指妨礙睡眠!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!
我個人有段時間也時常操作期指
我不得不說
晚上期貨有開盤
對我來說實在不是一個優點
尤其今年
夜盤他媽的波動時常比日盤還大
對於手上抱著很多台的人
我真的很懷疑有幾個人可以安心睡覺不去看美股
我個人都是固定每天一點睡覺
但這邊應該很多人都有經驗
美股的波動十分大
尤其有時候2點會有重要情報宣布或是重量人士講話
那個跳水或井噴的程度一下就是一兩百點
你手上如果有幾個台
一分鐘你的損益就可以差6位數
之前玩期指時
2-4點時常睡不好
想爬起來看一下
還會手賤改單
然後搞一下睡意就沒了
隔天早上困的想死
我就不相信只有我有這個壞習慣
所以我後來覺得這樣下去不行
我會短命
改玩50反後
反正晚上又不能進出單
美股漲跌關我屌事
晚上終於不會再爬起來看盤
這算是我轉玩50反一個很重要的原因
最後總結
無論你是做多還是做空
都應該了解工具 善用工具
選擇適合自己的工具有賺錢才是真的