請教各位老司機
凱利公式建議：
每次下注量=勝率 -（敗率/賺賠比）
假設一個策略如下
1.勝率是50% （敗率等於100%-50%=50%）
賺賠比是1.5 （賺30點賠20點）
則凱利建議下注量為50-（50/1.5）=16.67%
2.勝率是70% （敗率等於100%-70%=30%）
賺賠比是1.0 （賺30點賠30點）
則凱利建議下注量為70-（30/1）=40%
這樣的話
策略1只要連續輸6次
策略2只要連續輸2.5次
就會畢業
這樣凱利的方法風險不會太高嗎……?
因為我在澳門看過骰寶連開25次大……真的很扯
（只是舉例 骰寶期望值為負 凱利公式建議不下注）
但在在各種操作上（股票期貨選擇權）連輸6次也是很長見的事情
還是我的理解有誤呢?
謝謝

沒有人會直接照理論值做啦 凱利的好處是幫你推估範圍

所以是要乘以一個安全係數這樣嗎?

從絮聒板問到此地？

凱利公式的假定 你的勝率其實用在策略是有問題的

請問什麼意思?

策略的勝率不可能是固定的 你應該同意吧

你可以在分散投資的基礎上用這種公式 比如10支股票

嗯嗯@@

勝率是建立在超長期下才能出現的數字你想活到確認你的策略勝率到底是多少時最重要的反而是控制槓桿跟避免畢業賺賠比也不是你能精準控制的有時候不是你想損就損的掉

那這樣凱利大師的公式……?

樣本數不夠大 機率參考用

簡單的賽局還能用 期權那麼多不確定因素-.-

不不……就假設如我原文描述的狀況 照凱利的建議下注是否要乘上一個安全係數?就假設勝率是50跟70趴 賺賠比也是1.5跟1最重要的反而是控制槓桿跟避免畢業

我上面寫的意思大概就是Merkel大大寫的 通常寫出一個策略 那個回測基本上是參考而已 你真的套用這紀錄去跑凱利公式做資金分配 你有很大機率爆掉

這不就是要用凱利公式的初衷嗎?

凱利我是覺得你拿去賭21點跟德州撲克比較有用...

rrrr 原來如此……

也像上面justin說的 影響因素太多 你的策略期望值在某行情是正數 信不信你一定會遇到讓策略期望值變成負的行情 所以這不是加個係數就能處理的事情 因為策略期望值為負 根本不能使用凱利公式

所以凱利公式其實在期權上不太適合使用?

凱利是計算投注量 假設滿倉100口 例1下17口 例2下40口停利停損按你設的 例1 30/20 例2 30/30 沒那麼快畢業吧

期權中你無法知道每次下注的勝率。假設每次勝率都不到60%凱利公式可以讓你活很久

凱利是賭場遊戲在用的 每回合的勝率可計算 期權???你可以去挖文獻 凱利一開始的起源並不是用來賭博只是被賭鬼們拿去賭場 然後再被期權賭鬼拿來市場用

賭博是封閉型競合，股市是開放型競合，凱利其實不適用但他的思維邏輯可以拿來改良應用

凱利公式設定是不會畢業的 每次下注以剩餘籌碼算 你輸會越下越小 贏會越下越多 不看清楚就用公式很危險呢 正常應用會乘上安全系數 會用小於半凱利在下啦畢竟畢業了就真的畢業的 不能重來...

凱利在90年代的論文就魔改成可以處理投資組合和期權了

會用的他算是還不錯的工具 但不諱言這公式有資金的門檻

什麼6次2.5次==你國中數學老師在哭了16.67你用100乘10次看會多少好嗎

看這麼多留言只有一個人講對 那個%數是當前資金的%數不是初始資金的%數 所以理論上永遠不會賠完